tailieuonthi
Chuyªn ®Ò tèt nghiÖp
Môc lôc
Lêi më ®Çu ..................................................................................................... 3
Ch¬ng 1 Lý luËn chung vÒ dù ¸n ®Çu t vµ cho vay dù ¸n ..................... 6
1. Sù cÇn thiÕt ph¶i tiÕn hµnh ho¹t ®éng ®Çu t theo dù ¸n...................... 6
2. §Æc ®iÓm ho¹t ®éng ®Çu t ph¸t triÓn..................................................... 7
3. Dù ¸n ®Çu t............................................................................................... 8
3.1 Kh¸i niÖm .................................................................................................. 8
3.2 Ph©n lo¹i dù ¸n ®Çu t ............................................................................... 9
3.2.1 Theo c¬ cÊu t¸i s¶n xuÊt ......................................................................... 9
3.2.2 Theo lÜnh vùc ho¹t ®éng ....................................................................... 10
3.2.3 Theo giai ®o¹n ho¹t ®éng .................................................................... 10
3.2.4 Theo thêi gian thùc hiÖn vµ ph¸t huy t¸c dông .................................... 11
3.2.5 Theo ph©n cÊp qu¶n lý.......................................................................... 11
3.2.6 Theo nguån vèn .................................................................................... 11
3.2.7 Theo vïng l·nh thæ ............................................................................... 12
4. Cho vay dù ¸n ®Çu t .............................................................................. 12
4.1 Dù ¸n ®Çu t xin vay ............................................................................... 12
4.2 Quy tr×nh cho vay dù ¸n ®Èu t ............................................................... 12
4.3 Sù cÇn thiÕt cña viÖc cho vay dù ¸n ®Çu t .............................................. 14
4.4 ThÈm ®Þnh dù ¸n ®Çu t xin vay .............................................................. 18
4.5 Hîp ®ång tÝn dông ................................................................................... 20
5. Nguån vèn cho vay dù ¸n ®Çu t ........................................................... 22
6. ChÊt lîng cho vay dù ¸n ®Çu t ........................................................... 23
6.1 Kh¸i niÖm ................................................................................................ 23
6.2 C¸c chØ tiªu ®¸nh gi¸ chÊt lîng cho vay ................................................ 23
6.2.1 C¸c chØ tiªu ®Þnh tÝnh ........................................................................... 23
6.2.2 C¸c chØ tiªu ®Þnh lîng ........................................................................ 26
7. C¸c nh©n tè ¶nh hëng ®Õn chÊt lîng cho vay dù ¸n ®Çu t ............ 32
7.1 Nhãm nh©n tè thuéc ng©n hµng .............................................................. 33
7.1.1 Quy m«, c¬ cÊu, kú h¹n nguån vèn cña c¸c NHTM ............................ 33
7.1.2 N¨ng lùc cña ng©n hµng trong viÖc thÈm ®Þnh dù ¸n, thÈm ®Þnh kh¸ch
hµng ............................................................................................................... 33
NguyÔn ViÖt Hïng NH- 41D
-1-
tailieuonthi
Chuyªn ®Ò tèt nghiÖp
7.1.3 N¨ng lùc gi¸m s¸t vµ sö lý c¸c t×nh huèng cho vay cña ng©n hµng ..... 34
7.1.4 ChÝnh s¸ch tÝn dông ng©n hµng ............................................................ 35
7.1.6 C«ng nghÖ ng©n hµng ........................................................................... 36
7.2 Nhãm nh©n tè thuéc kh¸ch hµng............................................................. 36
7.2.1 Nhu cÇu ®Çu t...................................................................................... 36
7.2.2 Kh¶ n¨ng cña kh¸ch hµng trong viÖc ®¸p øng yªu cÇu cña ng©n hµng 37
7.2.3 Kh¶ n¨ng cña kh¸ch hµng trong viÖc qu¶n lý sö dông vèn vay ........... 39
7.3 Nhãm nh©n tè thuéc m«i trêng ............................................................. 40
7.3.1 m«i tr¬ng tù nhiªn .............................................................................. 40
7.3.2 M«i trêng kinh tÕ................................................................................ 40
7.3.3 M«i trêng chÝnh trÞ x· héi .................................................................. 41
7.3.4 M«i trêng ph¸p lý ............................................................................... 41
7.3.5 Sù qu¶n lý cña nhµ níc vµ c¸c c¬ quan chøc n¨ng............................. 41
Ch¬ng 2. Thùc tr¹ng cho vay dù ¸n ®Çu t t¹i SGDI- BIDV ............... 43
1. Kh¸i qu¸t chung vÒ BIDV vµ SGDI ...................................................... 43
1.1 BIDV ....................................................................................................... 43
1.2 Chøc n¨ng nhiÖm vô vµ m« h×nh tæ chøc ................................................ 45
1.3 Së giao dÞch 1 .......................................................................................... 46
2. Mét sè ho¹t ®éng chñ yÕu cña SGDI......................................................... 51
2.1 Ho¹t ®éng huy ®éng vèn ......................................................................... 53
2.2 Ho¹t ®éng tÝn dông .................................................................................. 55
2.3 Ho¹t ®éng dÞch vô ................................................................................... 57
3. Thùc tr¹ng cho vay dù ¸n t¹i Së ................................................................ 58
3.1 T×nh h×nh cho vay .................................................................................... 58
3.1.1 NÒn kh¸ch hµng tiÒn vay ...................................................................... 59
3.1.2 Doanh sè cho vay ................................................................................. 62
3.1.3 T×nh h×nh thu nî ................................................................................... 63
4. Mét sè chØ tiªu ®¸nh gi¸ chÊt lîng cho vay cña Së ................................. 63
5. §¸nh gi¸ chÊt lîng cho vay dù ¸n ........................................................... 64
5.1 Nh÷ng kÕt qu¶ ®¹t ®îc........................................................................... 64
5.2 H¹n chÕ vµ nguyªn nh©n ......................................................................... 68
NguyÔn ViÖt Hïng NH- 41D
-2-
tailieuonthi
Chuyªn ®Ò tèt nghiÖp
Ch¬ng 3 Mét sè gi¶i ph¸p, kiÕn nghÞ....................................................... 72
1. §Þnh híng chung vÒ ho¹t ®éng kinh doanh cña Së ................................. 72
1.1 §Þnh híng chung ................................................................................... 72
1.1.1 T¨ng cêng n¨ng lùc vÒ vèn ®Ó ®¸p õng nhu cÇu ................................ 73
1.1.2 N©ng cao chÊt lîng tÝn dông............................................................... 74
1.1.3 B¶o l·nh ................................................................................................ 74
1.1.4 L·i suÊt ................................................................................................. 74
1.1.5 DÞch vô vµ c«ng nghÖ ng©n hµng ......................................................... 74
1.1.6 Biªn ph¸p tæ chøc ®iÒu hµnh ................................................................ 75
1.2 §Þnh híng cho vay dù ¸n....................................................................... 76
2. Mét sè gi¶i ph¸p nh»m nÇng cao chÊt lîng cho vay dù ¸n ............... 78
2.1 Thùc hiÖn viÖc x©y dùng chÝnh s¸ch tÝn dông mét c¸ch hîp lý .............. 79
2.2 N©ng cao chÊt lîng thÈm ®Þnh tµi chÝnh dù ¸n ...................................... 80
2.3 Chó träng ph©n tÝch tµi chÝnh dù ¸n tríc khi cho vay ........................... 82
2.3.1 Xem xÐt c¸c chØ tiªu c¬ cÊu vèn cña doanh nghiÖp ............................. 82
2.3.2 Xem xÐt kh¶ n¨ng tr¶ nî cña doanh nghiÖp ......................................... 83
2.4 §a d¹ng ho¸ c¸c ph¬ng thøc huy ®éng vèn trung, dµi h¹n ................... 86
2.5 Tiªu chuÈn ho¸ c¸n bé ®Ó n©ng cao chÊt lîng tÝn dông ........................ 86
2.6 Ph¸t triÓn hÖ thèng th«ng tin ................................................................... 89
2.7 N©ng cao vai trß c«ng t¸c thanh tra kiÓm so¸t ........................................ 90
3 KiÕn nghÞ ................................................................................................... 91
KÕt kuËn ........................................................................................................ 96
Tµi liÖu tham kh¶o .........................................................................................97
NguyÔn ViÖt Hïng NH- 41D
-3-
tailieuonthi
Chuyªn ®Ò tèt nghiÖp
Lêi më ®Çu
Thùc tÕ chøng minh r»ng c«ng nghiÖp ho¸, hiÖn ®¹i ho¸ ®Êt níc lµ qu¸
tr×nh tÊt yÕu nh»m ®a ViÖt Nam tõ mét níc n«ng nghiÖp l¹c hËu trë thµnh
mét níc c«ng nghiÖp cã c¬ së vËt chÊt kü thuËt hiÖn ®¹i, quan hÖ s¶n xuÊt
hîp lý phï hîp víi lùc lîng s¶n xuÊt ... lµm c¬ së ®Ó x©y dùng mét ®Êt níc
d©n giµu, níc m¹nh, x· héi c«ng b»ng, v¨n minh. Thùc hiÖn nhiÖm vô ®ã,
nh÷ng n¨m qua, nhÊt lµ sau h¬n 10 n¨m “§æi míi” chóng ta ®· thu ®îc nhiÒu
thµnh c«ng bíc ®Çu. Tõ mét níc cã nÒn s¶n xuÊt n«ng nghiÖp l¹c hËu, ph¶i
nhËp khÈu l¬ng thùc, ®· trë thµnh mét trong ba quèc gia xuÊt khÈu g¹o ®øng
®Çu thÕ giíi. Cïng víi ngµnh n«ng nghiÖp c¸c ngµnh, c¸c lÜnh vùc kh¸c nh
c«ng nghiÖp, ngo¹i th¬ng, du lÞch, ngo¹i giao ... còng ®¹t ®îc nh÷ng thµnh
c«ng nhÊt ®Þnh gãp phÇn ®a ViÖt Nam tõ mét níc cã tèc ®é t¨ng trëng kinh
tÕ chËm, tû lÖ l¹m ph¸t cao thµnh mét níc cã tèc ®é t¨ng trëng kinh tÕ kh¸
vµ æn ®Þnh, tû lÖ l¹m ph¸t ë møc thÊp, ngµy cµng cã vÞ thÕ trong khu vùc vµ
trªn trêng quèc tÕ. Tõ ®ã cho thÊy híng ®i vµ bíc ®i cña chóng ta lµ ®óng
®¾n, t¹o thÕ vµ lùc míi cho mét thêi kú ph¸t triÓn cao h¬n.
Xu híng quèc tÕ ho¸ cïng ®iÒu kiÖn cô thÓ riªng ®· t¹o cho ViÖt Nam
nhiÒu c¬ héi tiÕp cËn tr×nh ®é khoa häc c«ng nghÖ c¶ vÒ mÆt kü thuËt vµ qu¶n
lý ... Tuy nhiªn ®Ó ®¹t ®îc môc tiªu c«ng nghiÖp ho¸, hiÖn ®¹i ho¸ ®a ®Êt
níc tiÕn lªn x©y dùng thµnh c«ng chñ nghÜa x· héi th× vÉn cßn rÊt nhiÒu thö
th¸ch cÇn ph¶i vît qua. Trong giai ®o¹n ®Çu thùc hiÖn CNH-H§H nhiÖm vô
chñ yÕu ®îc x¸c ®Þnh lµ tËp trung c¸c nguån lùc x©y dùng vµ ph¸t triÓn c¬ së
vËt chÊt kü thuËt, ®æi míi vµ n©ng cao tr×nh ®é c«ng nghÖ, m¸y mãc thiÕt bÞ,
chuyÓn dÞch c¬ cÊu kinh tÕ tõ n«ng nghiÖp l¹c hËu sang nÒn kinh tÕ hiÖn ®¹i
víi c¬ cÊu c«ng- n«ng nghiÖp, dÞch vô hîp lý, ph¸t triÓn s¶n xuÊt trong níc
theo c¶ chiÒu réng vµ chiÒu s©u. §Ó ®¸p øng cho nhu cÇu ®Çu t ®ã chñ yÕu
vÉn ph¶i dùa vµo nguån vèn tÝn dông trung vµ dµi h¹n tõ hÖ thèng ng©n hµng
th¬ng m¹i trong níc. Vai trß tÝn dông trung vµ dµi h¹n sÏ ®îc ph¸t huy
NguyÔn ViÖt Hïng NH- 41D
-4-
tailieuonthi
Chuyªn ®Ò tèt nghiÖp
m¹nh mÏ trong thêi gian tíi khi mµ nguån vèn tù tÝch luü cña hÇu hÕt c¸c
doanh nghiÖp ViÖt Nam hiÖn nay cßn qu¸ nhá bÐ, kh«ng thÓ ®¸p øng nhu cÇu
®æi míi trang thiÕt bÞ, c«ng nghÖ, më réng s¶n xuÊt lµ nh÷ng ho¹t ®éng ®ßi hái
khèi lîng vèn lín. Nguån vèn cÊp ph¸t tõ ng©n s¸ch rÊt h¹n hÑp, kh«ng thÓ
®Çu t dµn tr¶i cho nhiÒu lÜnh vùc mµ chñ yÕu chØ tËp trung x©y dùng c¬ së h¹
tÇng vµ nh÷ng c«ng tr×nh c«ng nghiÖp lín. Nguån vèn nhµn rçi trong d©n c
kh¸ dåi dµo nhng viÖc huy ®éng chóng l¹i kh«ng dÔ dµng. Trong bèi c¶nh ®ã
th× viÖc c¸c ng©n hµng th¬ng m¹i ph¶i ph¸t huy hÕt vai trß vµ thÕ m¹nh cña
m×nh ®Ó ®¸p øng nhu cÇu ®Çu t ph¸t triÓn, gãp phÇn thùc hiÖn thµnh c«ng sù
nghiÖp c«ng nghiÖp ho¸ hiÖn ®¹i ho¸ ®Êt níc.
Lµ mét trong bèn hÖ thèng ng©n hµng th¬ng m¹i lín nhÊt cña c¶ níc,
ng©n hµng §Çu t vµ Ph¸t triÓn ViÖt Nam lu«n tù x¸c ®Þnh cho m×nh nhiÖm vô
®ãng gãp vµo c«ng cuéc x©y dùng vµ ph¸t triÓn chung ®ã cña ®Êt níc, chÝnh
v× vËy mµ trong thêi gian qua BIDV vµ Së giao dÞch 1 ®· cã nhiÒu nç lùc trong
viÖc më réng ho¹t ®éng tÝn dông nãi chung vµ tÝn dông chung dµi h¹n nãi
riªng nh»m ®¸p øng tèt nhÊt nhu cÇu vèn cho c¸c doanh nghiÖp qua ®ã gãp
phÇn thùc hiÖn môc tiªu chung cña nÒn kinh tÕ. Tuy nhiªn nÕu nh×n nhËn, ®¸nh
gi¸ mét c¸ch kh¸ch quan r»ng bªn c¹nh nh÷ng kÕt qu¶ tÝch cùc ®· ®¹t ®îc th×
ho¹t ®éng tÝn dông chung dµi h¹n cña BIDV vµ SGD vÉn cha thùc sù t¬ng
xøng víi tiÒm n¨ng thùc sù cña m×nh. Trong khi rÊt nhiÒu doanh nghiÖp ®ang
thùc sù thiÕu vµ cÇn vèn th× b¶n th©n SGD l¹i ®ang thõa vèn kh«ng thÓ gi¶i
ng©n ®Æc biÖt lµ ngo¹i tÖ. XuÊt ph¸t tõ thùc tÕ ®ã em chän ®Ò tµi “ Mét sè gi¶i
ph¸p cao chÊt lîng cho vay dù ¸n ®Çu t t¹i Së giao dÞch1 ng©n hµng §Çu t
vµ Ph¸t triÓn ViÖt Nam”.
Bè côc ®Ò tµi gåm ba ch¬ng:
* Ch¬ng 1. Lý luËn chung vÒ dù ¸n ®Çu t vµ cho vay dù ¸n ®Çu
t.
* Ch¬ng 2. Thùc tr¹ng cho vay dù ¸n ®µu t t¹i SGD1 Ng©n
NguyÔn ViÖt Hïng NH- 41D
-5-
tailieuonthi
Chuyªn ®Ò tèt nghiÖp
hµng §Çu t vµ Ph¸t triÓn ViÖt Nam.
* Ch¬ng 3. Mét sè gi¶i ph¸p nh»m n©ng cao hiÖu qu¶ ho¹t ®éng
cho vay dù ¸n ®Çu t t¹i SGD1.
Do kiÕn thøc vµ kinh nghiÖm thùc tÕ cßn nhiÒu h¹n chÕ nªn nh÷ng khÝa
c¹nh mµ ®Ò tµi ®Ò cËp tíi trong chuyªn ®Ò kh«ng thÓ tr¸nh khái nh÷ng sai sãt.
Víi tinh thÇn thùc sù cÇu thÞ, em mong r»ng sÏ nhËn ®îc nh÷ng gãp ý, chØ
b¶o cña c¸c thÇy c«, anh chÞ ®ang c«ng t¸c trong ngµnh ng©n hµng ®Ó em cã
thÓ n©ng cao tr×nh ®é lý luËn còng nh nhËn thøc cña m×nh.
Cuèi cïng, em xin göi lêi c¶m ¬n ch©n thµnh tíi TS. TrÇn ThÞ Hµ
ngêi ®· trùc tiÕp híng dÉn em trong suèt qu¸ tr×nh thùc hiÖn ®Ò tµi, cïng c¸c
anh chÞ c¸n bé Phßng tÝn dông1 së giao dÞch BIDV ®· tËn t×nh gióp ®ì trong
thêi gian thùc tËp t¹i ®©y.
Hµ Néi, ngµy 21 th¸ng 4 n¨m 2003.
NguyÔn ViÖt Hïng NH- 41D
-6-
tailieuonthi
Chuyªn ®Ò tèt nghiÖp
ch¬ng1:
lý luËn chung vÒ dù ¸n ®Çu t vµ cho vay dù ¸n
®Çu t.
1. Sự cần thiết phải tiến hành các hoạt động đầu tư theo dự án
Hoạt động đầu tư (gọi tắt là đầu tư) là quá trình sử dụng các nguồn lực
về tài chính, lao động, tài nguyên thiên nhiên và các tài sản vật chất khác
nhằm trực tiếp hoặc gián tiếp tái sản xuất giản đơn và tái sản xuất mở rộng các
cơ sở vật chất kỹ thuật của nền kinh tế nói chung, của địa phương, của ngành,
của các cơ sở sản xuất kinh doanh dịch vụ, các cơ quan quản lý nhà nước và
xã hội nói riêng.
Hoạt động đầu tư trực tiếp tái sản xuất cơ sở vật chất kỹ thuật nói trên
được gọi là đầu tư phát triển. Đó là một quá trình có thời gian kéo dài trong
nhiều năm với số lượng các nguồn lực được huy động cho từng công cuộc đầu
tư khá lớn và nằm khê đọng trong suốt quá trình thực hiện đầu tư.
Các thành quả của loại đầu tư này cần và có thể được sử dụng trong
nhiều năm đủ để các lợi ích thu được tương ứng và lớn hơn các nguồn lực đã
bỏ ra. Chỉ có như vậy công cuộc đầu tư mới được coi là có hiệu quả. Nhiều
thành quả của đầu tư có giá trị sử dụng rất lâu,hàng trăm năm, hàng nghìn năm
như các công trình kiến trúc cổ ở nhiều nước trên thế giới.
Khi các thành quả của đầu tư là các công trình xây dựng hoặc cấu trúc
hạ tầng như nhà máy, hầm mỏ, các công trình thuỷ điện, các công trình thuỷ
lợi, đường xá, cầu cống, bến cảng...thì các thành quả này sẽ tiến hành hoạt
động của mình ngay tại nơi chúng được tạo ra. Do đó, sự phát huy tác dụng
của chúng chịu nhiều ảnh hưởng của các điều kiện kinh tế, tự nhiên, xã hội nơi
đây.
NguyÔn ViÖt Hïng NH- 41D
-7-
tailieuonthi
Chuyªn ®Ò tèt nghiÖp
Để đảm bảo cho mọi công cuộc đầu tư phát triển được tiến hành thuận
lợi, đạt mục tiêu mong muốn, đem lại hiệu quả kinh tế - xã hội cao thì trước
khi bỏ vốn phải tiến hành và làm tốt công tác chuẩn bị. Có nghĩa là phải xem
xét, tính toán toàn diện các khía cạnh kinh tế - kỹ thuật, điều kiện tự nhiên,
môi trường xã hội, pháp lý...có liên quan đến quá trình đầu tư, đến sự phát huy
tác dụng và hiệu quả đạt được của công cuộc đầu tư, phải dự đoán các yếu tố
bất định (sẽ xảy ra trong suốt quá trình kể từ khi thực hiện đầu tư cho đến khi
các thành quả của hoạt động đầu tư kết thúc sự phát huy tác dụng theo dự
kiến trong dự án) có ảnh hưởng đến sự thành bại của công cuộc đầu tư. Mọi sự
xem xét, tính toán và chuẩn bị này được thể hiện trong dự án đầu tư. thực chất
của sự xem xét, tính toán và chuẩn bị này chính là lập dự án đầu tư. Có thể
nói, dự án đầu tư được soạn thảo tốt là kim chỉ nam, là cơ sở vững chắc, tạo
tiền đề cho công cuộc đầu tư đạt hiệu quả kinh tế - xã hội mong muốn.
2. §ặc điểm hoạt động đầu tư phát triển
Đầu tư phát triển là hoạt động sử dụng các nguồn lực tài chính, nguồn
lực vật chất, nguồn lực lao động và trí tuệ để xây dựng, sửa chữa nhà cửa và
cấu trúc hạ tầng, mua sắm trang thiết bị và l¾p đặt chúng trên nền bệ, bồi
dưỡng đào tạo nguồn nhân lực, thực hiện chi phí thường xuyên gắn liền với sự
hoạt động của các tài sản này nhằm duy trì tiềm lực hoạt động của các cơ sở
đang tồn tại và tạo tiềm lực mới cho nền kinh tế - xã hội, tạo việc làm và nâng
cao đời sống mọi thành viên trong xã hội.
Hoạt động đầu tư phát triển có các đặc điểm khác biệt với các loại hình
đầu tư khác là :
- Hoạt động đầu tư phát triển đòi hỏi một số vốn lớn và để nằm khê đọng
trong suốt quá trình thực hiện đầu tư, đây là cái giá phải trả khá lớn của
đầu tư phát triển.
NguyÔn ViÖt Hïng NH- 41D
-8-
tailieuonthi
Chuyªn ®Ò tèt nghiÖp
- Thời gian để tiến hành một công cuộc đầu tư cho đến khi các thành quả
của nó phát huy tác dụng thường đòi hỏi nhiều năm tháng với nhiều khả
năng xảy ra biến động.
- Thời gian cần hoạt động để có thể thu hồi vốn đã bỏ ra đối với các cơ sử
vật chất kỹ thuật phục vụ sản xuất kinh doanh thường đòi hỏi nhiều năm
tháng và do đó không tránh khỏi sự tác động hai mặt tích cực và tiêu
cực của các yếu tố không ổn định về tự nhiên, xã hội, chính trị, kinh tế...
- Các thành quả của hoạt động đầu tư phát triển có giá trị sử dụng lâu dài
nhiều năm, có khi hàng trăm, hàng ngàn năm và thậm chí tồn tại vĩnh
viễn như các công trình kiến trúc nổi tiếng thế giới ( Kim tự tháp cổ Ai
Cập, Nhà thờ La Mã, Vạn Lý Trường Thành, Ăngco vát...). Điều này
nói lên giá trị lớn lao của các thành quả đầu tư phát triển.
- Các thành quả của hoạt động đầu tư là các công trình xây dựng sẽ hoạt
động ở ngay nơi mà nó được tạo dựng nên. Do đó các điều kiện địa hình
tại đó có ảnh hưởng lớn đến quá trình thực hiện đầu tư và cũng như tác
dụng sau này của các kết quả đầu tư.
- Mọi thành quả và hậu quả của quá trình thực hiện đầu tư chịu nhiều ảnh
hưởng của các yếu tố không ổn định theo thời gian và điều kiện địa lý
của không gian.
3. Dự án đầu tư
3.1. Khái niệm
Tầm quan trọng của hoạt động đầu tư, đặc điểm và sự phức tạp về mặt
kỹ thuật, hậu quả và hiệu quả tài chính, kinh tế - xã hội của hoạt động đầu tư
đòi hỏi để tiến hành một công cuộc đầu tư phải có sự chuẩn bị cẩn thận và
nghiêm túc. Sự chẩn bị này được thể hiện ở việc soạn thảo các dự án đầu tư.
NguyÔn ViÖt Hïng NH- 41D
-9-
tailieuonthi
Chuyªn ®Ò tèt nghiÖp
Có nghĩa là mọi công cuộc đầu tư phải được thực hiện theo dự án thì mới đạt
hiệu quả mong muốn.
Dự án đầu tư có thể được xem xét từ nhiều góc độ. Về mặt hình thức,
dự án đầu tư là một tập hồ sơ tài liệu trình bày một cách chi tiết và có hệ thống
cấc hoạt động và chi phí theo một kế hoạch để đạt được những kết quả và thực
hiện được những mục tiêu nhất định trong tương lai.
Trên góc độ quản lý, dự án đầu tư là một công cụ quản lý việc sử dụng
vốn, vật tư, lao động để tạo ra các kết quả tài chính, kinh tế - xã hội trong một
thời gian dài.
Trên góc độ kế hoạch hoá, dự án đầu tư là một công cụ thể hiện kế
hoạch chi tiết của một công cụ đầu tư sản xuất kinh doanh, phát triển kinh tế
xã hội, làm tiền đề cho các quyết định đầu tư và tài trợ. Dự án đầu tư là một
hoạt động kinh tế riêng biệt nhỏ nhất trong công tác kế hoạch hoá nền kinh tế
nói chung.
Xét về mặt nội dung, dự án đầu tư là một tập hợp các hoạt động có liên
quan đến nhau được kế hoạch hoá nhằm đạt các mục tiêu đã định bằng việc
tạo ra các kết quả cụ thể trong một thời gian nhất định thông qua việc sử dụng
các nguồn lực nhất định.
3.2. Phân loại dự án đầu tư.
3.2.1. Theo cơ cấu tái sản xuất.
Dự án đầu tư được phân thành dự án ®ầu tư theo chiều rộng và dự án
đầu tư theo chiều sâu. Trong đó đầu tư chiều rộng có vốn lớn để khê đọng lâu,
thời gian thực hiện đầu tư và thời gian cần hoạt động để thu hồi đủ vốn lâu,
tính chất kỹ thuật phức tạp, độ mạo hiểm cao. Còn đầu tư theo chiều sâu đòi
hỏi khối lượng vốn ít hơn, thời gian thực hiện đầu tư không lâu và độ mạo
hiểm ít hơn so với đầu tư theo chiều rộng.
NguyÔn ViÖt Hïng NH- 41D
- 10 -
tailieuonthi
Chuyªn ®Ò tèt nghiÖp
3.2.2. Theo lĩnh vực hoạt động trong xã hội của dự án đầu tư
Có thể chia thành dự án đầu tư phát triển sản xuất kinh doanh, dự án
đầu tư phát triển khoa học kỹ thuật, dự án đầu tư phát triển cơ sở hạ tầng ( kỹ
thật và xã hội )...Hoạt động của các dự án đầu tư này có quan hệ tương hỗ lẫn
nhau. Chẳng hạn các dự án đầu tư phát triển khoa học và cơ sở hạ tầng tạo
điều kiện cho các dự án đầu tư phát triển sản xuất kinh doanh đạt hiệu quả
cao, đến lượt mình các dự án đầu tư phát triển sản xuất kinh doanh lại tạo tiềm
lực cho các dự án đầu tư phát triển khoa học kỹ thuật, cơ sở hạ tầng và các dự
án đầu tư khác.
3.2.3. Theo giai đoạn hoạt động của các dự án đầu tư trong quá
trình tái sản xuất xã hội
Có thể phân loại các dự án đầu tư phát triển sản xuất kinh doanh thành
dự án đầu tư thương mại và dự án đầu tư sản xuất :
- Dự án đầu tư thương mại là loại dự án có thời gian thực hiện đầu tư và
hoạt động của các kết quả đầu tư để thu hồi vốn đầu tư ngắn, tính chất
bất định không cao lại dễ dự đoán với độ chính xác cao.
- Dự án đầu tư sản xuất là loại dự án có thời gian hoạt động dài hạn ( 5,
10, 20 năm hoặc lâu hơn ) vốn đầu tư lớn, thu hồi chậm, độ mạo hiểm
cao, tính chất kỹ thật phức tạp, chịu tác động của nhiều yếu tố bất định
trong tương lai không thể dự đoán hết cũng như dự đoán chính xác ( về
nhu cầu, giá cả đầu vào và đầu ra, cơ chế chính sách, tốc độ phát triển
khoa học kỹ thuật...).
Trên thực tế người có tiền thích đầu tư vào lĩnh vực kinh doanh thương
mại. Tuy nhiên trên giác độ xã hội hoạt động của loại đầu tư này không tạo ra
của cải vật chất cụ thể một cách trực tiếp, những giá trị tăng thêm do hoạt
động của dự án đầu tư thương mại chỉ là sự phân phối lại thu nhập giữa các
NguyÔn ViÖt Hïng NH- 41D
- 11 -
tailieuonthi
Chuyªn ®Ò tèt nghiÖp
ngành, các địa phương, các tầng lớp dân cư trong xã hội. Do đó, trên giác độ
điều tiết kinh tế vĩ mô, nhà nước cần thông qua các cơ chế chính sách của
mình nhằm hướng dẫn, khuyến khích các nhà đầu tư không chỉ đầu tư vào lĩnh
vực thương mại mà còn đầu tư cả vào lĩnh vực sản xuất, theo các định hướng
và mục tiêu đã dự kiến trong chiến lược phát triển kinh tế - xã hội của đất
nước.
3.2.4. Theo thời gian thực hiện và phát huy tác dụng để thu hồi vốn
Ta có thể chia các dự án đầu tư thành dự án đầu tư ngắn hạn (các dự án
đầu tư thương mại) và dự án đầu tư dài hạn (các dự án đầu tư sản xuất, đầu tư
phát triển khoa học kỹ thuật, xây dựng cơ sở hạ tầng...).
3.2.5. Theo phân cấp quản lý
Điều lệ quản lý đầu tư và xây dựng được ban hành theo nghị định
52/1999/NĐ-CP ngày 08/08/1999 của Thủ tướng Chính phủ phân chia các dự
án thành 3 nhóm A, B, C tuỳ theo tính chất và quy mô của dự án. Trong đó
nhóm A do thủ tướng Chính phủ quyết định; nhóm B và C do Bộ trưởng, thủ
trưởng có quan ngang Bộ, cơ quan thuộc Chính phủ, UBND cấp tỉnh và thành
phố trực thuộc TW quyết định.
3.2.6.Theo nguồn vốn
Dựa vào nguồn vốn, dự án đầu tư được phân chia thành :
- Dự án đầu tư có vốn huy động trong nước (vốn tích luỹ của ngân sách,
của doanh nghiệp, từ tiền tiết kiệm của dân cư...).
- Dự án đầu tư có vốn huy động từ nước ngoài (vốn đầu tư trực tiếp, viện
trợ, đầu tư gián tiếp...).
Việc phân loại này cho thấy tình hình huy động vốn từ mỗi nguồn và
vai trò của mỗi nguồn đối với sự phát triển kinh tế - xã hội của từng ngành,
từng địa phương và toàn bộ nền kinh tế.
NguyÔn ViÖt Hïng NH- 41D
- 12 -
tailieuonthi
Chuyªn ®Ò tèt nghiÖp
3.2.7. Theo vùng lãnh thổ (theo tỉnh, theo vùng kinh tế)
Cách phân loại này cho thấy tình hình đầu tư của từng vùng kinh tế,
từng tỉnh và ảnh hưởng của đầu tư đối với tình hình phát triển kinh tế xã hội ở
từng địa phương.
Ngoài ra, trong thực tế để đáp ứng yêu cầu quản lý và nghiên cứu kinh
tế, người ta còn phân chia dự án đầu tư theo quan hệ sở hữu, theo quy mô và
nhiều tiêu thức khác.
4. Cho vay dự án đầu tư
Cho vay dự án đầu tư là một dạng cho vay trung và dài hạn chủ yếu
nhất của các ngân hàng thương mại. Đó là việc các ngân hàng thương mại hỗ
trợ các khách hàng có đủ nguồn lực tài chính thực hiện các dự định đầu tư mà
thời gian thu hôi vốn đầu tư vượt quá 12 tháng.
4.1. Dự án đầu tư xin vay
Dự án đầu tư của khách hàng là một bộ phận quan trọng trong tổng thể
các dự án đầu tư của nền kinh tế quốc dân. Quy mô của chúng có thể lớn hay
nhỏ tuỳ thuộc vào mục tiêu đầu tư của chúng. Tuy nhiên, mỗi dự án đầu tư của
khách hàng phải là một công trình nghiên cứu khoa học có mục tiêu cụ thể và
có tính khả thi cao, đưa ra được những luận chứng kinh tế - kỹ thuật xác đáng,
nêu lên một cách cụ thể lượng vốn đầu tư cần có, các nguồn tài chính bù đắp
thích hợp, đề xuất được những giải pháp thực hiện dự án tối ưu.
Dự án đầu tư xin vay của các ngân hàng thương mại ngoài những tố
chất chung trên đây còn cần thêm đặc trưng sinh lời phù hợp với chính sách
phát triển kinh tế - xã hội và pháp luật của Nhà nước.
4.2.Quy tr×nh cho vay dù ¸n ®Çu t
Gièng nh cho vay ng¾n h¹n, chu kú cho vay dù ¸n ®Çu t ®èi víi c¸c
kh¸ch hµng ®îc b¾t ®Çu b»ng viÖc xem xÐt vµ quyÕt ®Þnh cho vay, sau ®ã lµ
NguyÔn ViÖt Hïng NH- 41D
- 13 -
tailieuonthi
Chuyªn ®Ò tèt nghiÖp
gi¶ ng©n vèn, theo dâi nî vay vµ kÕt thóc b»ng viÖc thu nî gèc vµ l·i. Chu kú
cho vay dù ¸n ®Çu t còng cã thÓ diÔn ®¹t b»ng s¬ ®å:( T-T’).
Dùa trªn ®Ò xuÊt vay dù ¸n ®Çu t cña kh¸ch hµng vay, ng©n hµng
th¬ng m¹i ph¶i xem xÐt trong mét thêi gian nhÊt ®Þnh vµ ®a ra quyÕt ®Þnh tõ
chèi hay chÊp nhËn cho vay.
§Ò xuÊt vay vèn dù ¸n ®Çu t cña kh¸ch hµng ®îc hîp thøc ho¸ b»ng
c¸c tµi liÖu nh: ®¬n xin vay; hå s¬ ph¸p lý chøng minh t c¸ch ph¸p nh©n vµ
vèn ®iÒu lÖ ban ®Çu; hå s¬ t×nh h×nh tµi chÝnh 2 n¨m tríc khi ®Ò xuÊt vay vµ
cña 2 quý trong n¨m ®Ò xuÊt vay; c¸c tµi liÖu liªn quan ®Õn dù ¸n ®Çu t xin
vay (luËn chøng kinh tÕ – kü thuËt; b¶n phª duyÖt luËn chøng kinh tÕ kü thuËt
cña cÊp cã thÈm quyÒn; c¸c v¨n b¶n cã liªn quan ®Õn cung øng vËt t thiÕt bÞ,
nguyªn vËt liÖu, tiªu thô s¶n phÈm; c¸c giÊy tê liªn quan ®Õn tµi s¶n thÕ chÊp
hoÆc cÇm cè...).
ViÖc chÊp nhËn hay tõ chèi cho vay mét dù ¸n ®Çu t cña kh¸ch hµng
ph¶i dùa vµo thÈm tra c¸c mÆt nh t c¸ch ph¸p nh©n; møc vèn tham gia cña
®¬n vÞ vay vèn; t×nh h×nh s¶n xuÊt kinh doanh; t×nh h×nh c«ng nî, ®ång thêi
ph¶i xem xÐt môch ®Ých kinh tÕ x· héi, kh¶ n¨ng thùc thi, nguån cung cÊp
nguyªn liÖu, nguån nh©n lùc, híng tiªu thô s¶n phÈm, hiÖu qu¶ kinh tÕ, kh¶
n¨ng hoµn tr¶ vèn vay cña dù ¸n...
Khi xem xÐt, thÈm ®Þnh vµ ®i ®Õn quyÕt ®Þnh chÊp nhËn hay tõ chèi cho
vay mét dù ¸n ®Çu t cña kh¸ch hµng ph¶i qu¸n triÖt c¸c nguyªn t¾c: Phï hîp
víi nguån vèn cña ng©n hµng cho vay, nghÜa lµ kh«ng vît qu¸ kh¶ n¨ng
nguån vèn hiÖn cã vµ sÏ huy ®éng ®îc kh¶ dÜ dïng vµo cho vay trung vµ dµi
h¹n cña b¶n th©n ng©n hµng cho vay; phï hîp víi quyÒn ph¸n quyÕt cho vay
trung, dµi h¹n mµ ng©n hµng cÊp trªn dµnh cho gi¸m ®èc ng©n hµng ®ã trong
lÜnh vùc cho vay trung vµ dµi h¹n, phï hîp víi chÝnh s¸ch u tiªn trong ®Çu t
vµ c¬ cÊu ®Çu t ®· ®îc quy ®Þnh. Trêng hîp chÊp nhËn cho vay do kÕt qu¶
thÈm ®Þnh dù ¸n ®Çu t xin vay, ng©n hµng ph¶i th«ng b¸o b»ng v¨n b¶n trong
NguyÔn ViÖt Hïng NH- 41D
- 14 -
tailieuonthi
Chuyªn ®Ò tèt nghiÖp
thêi h¹n quy ®Þnh ®Ó kh¸ch hµng vay kÞp thêi ®Õn ng©n hµng lËp hå s¬ nhËn
nî. Trêng hîp tõ chèi ph¶i th«ng b¸o b»ng v¨n b¶n vµ nªu râ lý do ®Ó kh¸ch
hµng biÕt.
Hå s¬ thô lý cho vay dù ¸n ®Çu t cña kh¸ch hµng chÝnh lµ hîp ®ång tÝn
dông ®îc ký kÕt gi÷a ng©n hµng cho vay vµ kh¸ch hµng. Trong hîp ®ång nµy
ph¶i x¸c ®Þnh râ ®èi tîng vay, møc vay, thêi h¹n vay, l·i xuÊt, kÕ ho¸ch tr¶
nî, b¶o ®¶m tiÒn vay, quyÒn vµ nghÜa vô cña bªn cho vay...
Dùa vµo møc cho vay ghi trªn hîp ®ång tÝn dông ng©n hµng cho vay tæ
chøc viÖc gi¶i ng©n, tøc lµ ph¸t tiÒn vay ®Ó kh¸ch hµng vay sö dông tiÒn vay
vµo viÖc thùc thi dù ¸n ®Çu t xin vay.
TiÒn cho vay ®îc ng©n hµng cho vay ph¸t ra theo tiÕn ®é thùc hiÖn dù
¸n ®Çu t xin vay, ®îc ph¶n ¸nh kÞp thêi vµ chÝnh x¸c vµo tµi kho¶n cho vay,
khÕ íc vay nî vµ c¸c chøng tõ hîp lÖ kh¸c.
Ng©n hµng cho vay theo dâi chÆt chÏ tiÕn ®é thùc hiÖn dù ¸n ®Çu t xin
vay cho ®Õn khi dù ¸n ®Çu t kÕt thóc vµ c¸c c«ng tr×nh cña dù ¸n ®îc ®a
vµo thùc hiÖn cã hiÖu qu¶, kh¸ch hµng vay tr¶ xong nî cho ng©n hµng cho vay
kÓ c¶ nî gèc vµ l·i.
4.3.Sù cÇn thiÕt cña viÖc cho vay c¸c dù ¸n ®Çu t
XÐt vÒ mÆt b¶n chÊt, viÖc cho vay dù ¸n ®Çu t ®· lµm n¶y sinh mét mèi
quan hÖ tÝn dông gi÷a ng©n hµng vµ kh¸ch hµng, mèi quan hÖ nµy chØ ®îc
h×nh thµnh trªn c¬ së sù tho¶ thuËn gi÷a c¸c bªn dùa trªn nguyªn t¾c cïng cã
lîi. Nh vËy cã thÓ nãi viÖc tham gia vµo quan hÖ tÝn dông nµy lµ hoµn toµn tù
nguyÖn vµ nã ®em l¹i lîi Ých cho c¶ ®«i bªn. MÆt kh¸c, ng©n hµng vµ c¸c
doanh nghiÖp (nh÷ng kh¸ch hµng thêng xuyªn vµ chñ yÕu) lµ hai chñ thÓ
quan träng hµng ®Çu trong nÒn kinh tÕ quèc d©n, viÖc n©ng cao chÊt lîng,
hiÖu qu¶ ho¹t ®éng cña hai chñ thÓ nµy ch¾c ch¾n sÏ cã nh÷ng t¸c ®éng tÝch
cùc ®èi víi sù ph¸t triÓn chung cña toang bé nÒn kinh tÕ. Nh vËy cã thÓ
NguyÔn ViÖt Hïng NH- 41D
- 15 -
tailieuonthi
Chuyªn ®Ò tèt nghiÖp
kh¼ng ®Þnh r»ng viÖc më réng quy m« vµ n©ng cao hiÖu qu¶ cho vay dù ¸n ®Çu
t lµ cÇn thiÕt vµ kh¸ch quan, nã ®em l¹i nh÷ng lîi Ých nhÊt ®Þnh cho c¶ ba chñ
thÓ : Ng©n hµng (ngêi cho vay); doanh nghiÖp (ngêi ®i vay) vµ nÒn kinh tÕ
quèc d©n.
§èi víi ng©n hµng, trong c¸c tµi s¶n cña c¸c ng©n hµng th¬ng m¹i th×
kho¶n môc cho vay bao giê còng chiÕm tû träng cao nhÊt vµ lµ kho¶n môc
mang l¹i thu nhËp chñ yÕu cho ng©n hµng. Thu nhËp tõ tiÒn cho vay thÓ hiÖn
díi d¹ng l·i tiÒn vay vµ phô thuéc chñ yÕu vµo thêi h¹n cña kho¶n vay. Thêi
h¹n cho vay cµng dµi th× l·i suÊt cµng cao vµ do ®ã thu nhËp cña ng©n hµng
cµng lín. ChÝnh v× vËy nÕu c¸c ng©n hµng cã thÓ më réng cho vay nhÊt lµ cho
vay trung vµ dµi h¹n ®èi víi c¸c dù ¸n ®Çu t th× sÏ cã ®iÒu kiÖn kiÕm lêi nhiÒu
h¬n. Tuy nhiªn còng ph¶i nãi thªm r»ng c¸c kho¶n cho vay cã thêi h¹n cµng
dµi th× cµng tiÒm Èn mét tû lÖ rñi ro cao vµ ®ã lµ lý do v× sao khi më réng quy
m« c¸c ng©n hµng thêng chó träng ®Õn viÖc n©ng cao chÊt lîng tÝn dông
còng nh hiÖu qu¶ dù ¸n.
Kh«ng chØ cã vËy, viÖc ®¸p øng tèt nhu cÇu cña c¸c kh¸ch hµng còng lµ
mét thø vò khÝ c·nh tranh lîi h¹i cña c¸c ng©n hµng. Kh¶ n¨ng më réng c¸c
kho¶n vay dµi h¹n cßn thÓ hiÖn tiÒm lùc vèn cña ng©n hµng, chÊt lîng tÝn
dông cao phÇn nµo thÓ hiÖn n¨ng lùc qu¶n lý, n¨ng lùc chuyªn m«n cña c¸n bé
vµ nh©n viªn ng©n hµng. ®ång thêi viÖc më réng tÝn dông trung vµ dµi h¹n ®Æc
biÖt lµ víi c¸c dù ¸n ®Çu t xin vay cña c¸c doanh nghiÖp sÏ t¹o ®iÒu kiÖn ®Èy
m¹nh tÝn dông ng¾n h¹n còng nh c¸c dÞch vô ng©n hµng kh¸c bëi khi ®îc
vay vèn c¸c doanh nghiÖp sÏ cã ®iÒu kiÖn ®Çu t ®æi míi c«ng nghÖ, m¸y mãc
thiÕt bÞ, t¨ng n¨ng lùc s¶n xuÊt ®iÒu ®ã khiÕn cho nhu cÇu vèn lu ®éng l¹i
t¨ng cao vµ c¸c dÞch vô ng©n hµng nh dÞch vô thanh to¸n, b¶o l·nh, t vÊn...
còng sÏ t¨ng lªn ch¾c ch¾n ®Þa chØ ®Çu tiªn mµ kh¸ch hµng t×m ®Õn chÝnh lµ
ng©n hµng vµ ng©n hµng ®· cho hä vay v½n lµ sù lùa chän ®îc u tiªn nhÊt.
NguyÔn ViÖt Hïng NH- 41D
- 16 -
tailieuonthi
Chuyªn ®Ò tèt nghiÖp
§èi víi doanh nghiÖp: Trong mçi nÒn kinh tÕ nhu cÇu vay vèn cña c¸c
doanh nghiÖp lu«n lµ mét ®ßi hái cÊp b¸ch. C¸c doanh nghiÖp míi ®îc thµnh
lËp th× cÇn vèn ®Ó x©y dùng c¬ së vËt chÊt; nhµ xëng; kho b·i.. , mua s¾m tµi
s¶n cè ®Þnh vµ ®¸p øng mét phÇn vèn lu ®éng. C¸c doanh nghiÖp ®ang ho¹t
®éng th× lu«n cã nhu cÇu ®æi míi trang thiÕt bÞ; n©ng cao tr×nh ®é khoa häc,
c«ng nghÖ; t¨ng n¨ng lùc c¹nh tranh; më réng s¶n xuÊt khi gÆp c¬ héi thuËn
lîi. §Æc biÖt khi c¸c c¬ héi ®Çu t cã kh¶ n¨ng mang l¹i hiÖu qu¶ kÓ c¶ trong
thêi ®iÓm tríc m¾t còng nh l©u dµi th× mét nguån vèn lín vµ æn ®Þnh sÏ trë
nªn hÕt søc cÇn thiÕt. TÝn dông ng©n hµng lu«n s½n sµng ®¸p øng nhu cÇu cÊp
thiÕt Êy bëi nã cã nh÷ng uy ®iÓm mµ c¸c nguån vèn kh¸c nh ph¸t hµnh cæ
phiÕu, tr¸i phiÕu... kh«ng cã ®îc.
- Tríc hÕt viÖc sö dông nguån vèn tÝn dông ng©n hµng cho phÕp më réng
quy m« s¶n xuÊt trong khi vÉn ®¶m b¶o quyÒn kiÓm so¸t ®èi víi doanh
nghiÖp cña m×nh. §iÒu nµy sÏ kh«ng thÓ cã ®îc nÕu nhµ kinh doanh
thùc hiÖn biÖn ph¸p ph¸t hµnh cæ phiÕu ®Ó huy ®éng vèn, khi ®ã quyÒn
lùc sÏ ®îc san sÎ cho c¸c cæ ®«ng míi. ViÖc huy ®éng b»ng ph¸t hµnh
tr¸i phiÕu cã thÓ kh¾c phôc ®îc nhîc ®iÓm nµy song l¹i vÊp ph¶i mét
vÊn ®Ò quan träng kh¸c ®ã lµ sù kÐm linh ho¹t, khi c¬ héi kinh doanh
xuÊt hiÖn ®ßi hái doanh nghiÖp ph¶i nhanh chãng chíp lÊy song viÖc
ph¸t hµnh tr¸i phiÕu ®ßi hái nhiÒu thñ tôc vµ ®iÒu kiÖn kh¾t khe nªn mÊt
nhiÒu thêi gian vµ cã thÓ ®Ó lì mÊt c¬ héi tèt. TÊt c¶ c¸c vÊn ®Ò trªn cã
thÓ ®îc kh¾c phôc nÕu doanh nghiÖp sö dông nguån vèn tÝn dông ng©n
hµng.
- Mét u ®iÓm n÷a cña nguån vèn tÝn dông ng©n hµng so víi viÖc ph¸t
hµnh cæ phiÕu vµ tr¸i phiÕu lµ khi sö dông nguån vèn nµy doanh nghiÖp
sÏ tr¸nh ®îc c¸c chi phÝ ph¸t sinh nh : chi phÝ ph¸t hµnh; chi phÝ b¶o
l·nh; ®¨ng ký chøng kho¸n...H¬n n÷a, cã nh÷ng doanh nghiÖp, nhÊt lµ
NguyÔn ViÖt Hïng NH- 41D
- 17 -
tailieuonthi
Chuyªn ®Ò tèt nghiÖp
c¸c doanh nghiÖp cã quy m« võa vµ nhá cã thÓ sÏ kh«ng ®ñ ®iÒu kiÖn
huy ®éng vèn th«ng qua ph¸t hµnh cæ phiÕu, tr¸i phiÕu.
§èi víi nÒn kinh tÕ: NÒn kinh tÕ cña mçi quèc gia trong thêi kú nµo
còng cÇn cã nguån vèn phôc vô ®Çu t ph¸t triÓn. Sù tham gia cña vèn tÝn dông
ng©n hµng sÏ gãp phÇn gi¶m nhÑ g¸nh nÆng cho ng©n s¸ch Nhµ níc, h¬n thÕ
n÷a hiÖu qu¶ ®¹t ®îc cña c¸c dù ¸n ®Çu t còng sÏ cao h¬n bëi lÏ khi cho vay
mét trong nh÷ng yªu cÇu ®Çu tiªn mµ ng©n hµng ®Æt ra lµ an toµn. ChÝnh v× vËy
mµ ®èi víi mçi dù ¸n xin vay, ng©n hµng ph¶i xem xÐt rÊt kü tÝnh kh¶ thi cña
dù ¸n ®Ó tr¸nh nh÷ng rñi ro cã thÓ x¶y ra vµ ®Ò ra nh÷ng biÖn ph¸p ®iÒu chØnh
kÞp thêi. MÆt kh¸c kh«ng gièng nh nguån vèn cÊp ph¸t tõ ng©n s¸ch nhµ
níc, nguån vèn tÝn dông ng©n hµng ®îc gi¶i ng©n dùa trªn nguyªn t¾c cã
hoµn tr¶ c¶ gèc vµ l·i, do ®ã ngêi ®i vay sÏ ph¶i tÝnh to¸n lµm sao ®Ó cã thÓ
sö dông vèn mét c¸ch cã hiÖu qu¶ nhÊt. §©y chÝnh lµ ®iÓm u viÖt cña nguån
vèn tÝn dông ng©n hµng so víi nguån vèn cÊp ph¸t tõ ng©n s¸ch nhµ níc.
Trong ®iÒu kiÖn ViÖt Nam hiªn nay, nhiÖm vô C«ng nghiÖp ho¸, HiÖn
®¹i ho¸ ®Êt níc nh»m x©y dùng c¬ së vËt chÊt kü thuËt XHCN ®îc §¶ng vµ
Nhµ níc ®Æt lªn hµng ®Çu. Néi dung chÝnh cña c«ng cuéc nµy lµ tËp trung
vèn x©y dùng c¬ së vËt chÊt kü thuËt, ®æi míi n©ng cao tr×nh ®é khoa häc c«ng
nghÖ; m¸y mãc, trang thiÕt bÞ tïng bíc chuyÓn nÒn kinh tÕ tõ n«ng nghiÖp l¹c
hËu sang nÒn kinh tÕ hiÖn ®¹i víi c¬ cÊu c«ng – n«ng nghiÖp vµ dÞch vô hîp
lý, ph¸t triÓn s¶n xuÊt trong níc theo c¶ chiÒu réng vµ chiÒu s©u. Nguån vèn
®Ó ®¸p øng nhu cÇu ®Çu t ®ã bao gåm: Nguån do ng©n s¸ch Nhµ níc cÊp,
nguån tù tÝch luü cña c¸c doanh nghiÖp, nguån huy ®éng tõ d©n c, tÝn dông
ng©n hµng, huy ®éng trªn thÞ trêng chøng kho¸n vµ nguån vèn viÖn trî tõ
níc ngoµi. Trong ®ã tÝn dông ng©n hµng ®ang lµ nguån cung cÊp vèn chñ yÕu
cho c¸c dù ¸n phôc vô ®Çu t ph¸t triÓn bëi lÏ nguån vèn tù tÝch luü cña hÇu
hÕt c¸c doanh nghiÖp níc ta hiÖn nay ®Òu qu¸ nhá bÐ, kh«ng thÓ ®¸p øng nhu
cÇu ®æi míi trang thiÕt bÞ, c«ng nghÖ, më réng ho¹t ®éng s¶n xuÊt kinh doanh;
NguyÔn ViÖt Hïng NH- 41D
- 18 -
tailieuonthi
Chuyªn ®Ò tèt nghiÖp
Trong khi ®ã nguån vèn cÊp ph¸t tõ ng©n s¸ch l¹i kh¸ h¹n hÑp vµ ph¶i ®Çu t
dµn tr¶i trªn nhiÒu lÜnh vùc; C¸c h×nh thøc huy ®éng vèn ®Çu t trùc tiÕp vµo
c¸c doanh nghiÖp l¹i vÉn cßn míi l¹ ®èi víi ®¹i bé phËn c«ng chóng...
4.4.ThÈm ®Þnh dù ¸n ®Çu t xin vay
ThÈm ®Þnh dù ¸n ®Çu t lµ mét m¾t xÝch quan träng trong quy tr×nh cho
vay dù ¸n ®Çu t. Thùc chÊt cña nã lµ dïng mét sè kü thuËt ph©n tÝch, ®¸nh gi¸
toµn bé c¸c vÊn ®Ò, c¸c ph¬ng tiÖn tr×nh bµy trong dù ¸n theo mét sè tiªu
chuÈn kinh tÕ kü thuËt vµ theo mét tr×nh tù hîp lý chÆt chÏ nh»m rót ra nh÷ng
kÕt luËn chÝnh x¸c vÒ gi¸ trÞ cña dù ¸n, tõ ®ã quyÕt ®Þnh cho vay ®óng møc,
ch¾c ch¾n mang l¹i hiÖu qu¶ kinh tÕ dù ®Þnh.
§èi víi c¸c ng©n hµng th¬ng m¹i viÖc thÈm ®Þnh c¸c dù ¸n ®Çu t xin
vay cã thÓ dùa vµo kÕt qu¶ thÈm ®Þnh cña c¸c tæ chøc thÈm ®Þnh chuyªn
nghiÖp nhµ níc hay d©n lËp. Trong trêng hîp nµy, tr¸ch nhiÖm cña ng©n
hµng lµ ph¶i cã kh¶ n¨ng ®¸nh gi¸ chÊt lîng thÈm ®Þnh dù ¸n ®îc thùc hiÖn
bëi mét tæ chøc thÈm ®Þnh nµo ®ã.
Trong trêng hîp dù ¸n ®Çu t xin vay cì võa vµ nhá, thêi h¹n thu håi
vèn kh«ng qu¸ 5 n¨m, ng©n hµng ph¶i tù thùc hiÖn thÈm ®Þnh dù ¸n ®Çu t xin
vay. Dï t¸i thÈm ®Þnh hay tù thÈm ®Þnh th× ng©n hµng còng ®Òu cÇn ®Õn ®éi
ngò c¸n bé tÝn dông ®ñ n¨ng lùc ®¸nh gi¸ dù ¸n ®Çu t xin vay vµ tõ ®ã ®a ra
kÕt luËn chÊp nhËn hay tõ chèi tµi trî ®èi víi dù ¸n ®Çu t xin vay.
Muèn thÈm ®Þnh hay t¸i thÈm ®Þnh mét dù ¸n ®Çu t xin vay cã kÕt qu¶
mong muèn ph¶i tu©n thñ quy tr×nh thÈm ®Þnh, nghÜa lµ ph¶i ®i tõ kh©u thu
thËp th«ng tin cÇn thiÕt cho viÖc ®¸nh gi¸ dù ¸n ®Çu t, xö lý th«ng tin b»ng
nh÷ng ph¬ng ph¸p thÈm ®Þnh nhÊt ®Þnh vµ ®i ®Õn nh÷ng kÕt qu¶ cô thÓ vµ x¸c
®¸ng ®îc ghi trong tê tr×nh thÈm ®Þnh dù ¸n ®Çu t.
NguyÔn ViÖt Hïng NH- 41D
- 19 -
tailieuonthi
Chuyªn ®Ò tèt nghiÖp
XÐt vÒ néi dung thÈm ®Þnh dù ¸n, ngêi ta thêng thùc hiÖn thÈm ®Þnh
ba mÆt c¬ b¶n lµ c¸c ph¬ng diÖn kü thuËt, ph¬ng diÖn kinh tÕ vµ ph¬ng
diÖn tµi chÝnh.
ThÈm ®Þnh dù ¸n ®Çu t vÒ ph¬ng diÖn kü thuËt lµ ®i s©u nghiªn cøu vµ
ph©n tÝch c¸c yÕu tè kü thuËt vµ c«ng nghÖ, thiÕt bÞ chñ yÕu cña dù ¸n ®Çu t
®Ó ®¶m b¶o tÝnh kh¶ thi cña dù ¸n ®Çu t khi thi c«ng x©y duÑng còng nh khi
vËn hµnh c«ng tr×nh ®· hoµn thµnh. ë ®©y ngêi ta chó ý ®Õn sù phï hîp cña
quy m« dù ¸n ®Çu t víi kh¶ n¨ng tiªu thô s¶n phÈm, nguån cung cÊp nguyªn
vËt liÖu, n¨ng lùc, n¨ng lùc qu¶n lý cña doanh nghiÖp. Sù lùa chän thiÕt bÞ vµ
c«ng nghÖ cña dù ¸n ®Çu t, sù cung øng nguyªn vËt liÖu vµ c¸c yÕu tè ®Çu
vµo, sù lùa chän ®Þa ®iÓm x©y dùng c«ng tr×nh, viÖc qu¶n lý dù ¸n tõ khi thai
nghÐn ®Õn khi kÕt thóc ®a vµo sö dông.
ThÈm ®Þnh vÒ mÆt kinh tÕ x· héi cña dù ¸n ®Çu t lµ xÐt ®Õn hiÖu Ých
cña dù ¸n trªn quan ®iÓm vÜ m«. Nã thêng ®îc xem xÐt dùa trªn mét sè chØ
sè sinh lêi x· héi nh møc ®ãng gãp cña dù ¸n ®Çu t cho nÒn kinh tÕ do tiÕt
kiÖm chi phÝ nhËp khÈu cña c¸c s¶n phÈm nhËp khÈu tu¬ng tù, chØ sè hoµn
vèn, møc gia t¨ng viÖc lµm, møc ®ãng gãp vµo ng©n s¸ch nhµ níc, møc tÝch
luü...§ång thêi ë ®©y ngêi ta cßn xem xÐt ¶nh hëng cña dù ¸n ®Õn m«i
trêng, ®Õn sinh ho¹t v¨n ho¸ vµ ®Õn sù ph¸t triÓn kinh tÕ cña ®Þa ph¬ng.
ThÈm ®Þnh ph¬ng diÖn tµi chÝnh cña dù ¸n ®Çu t lµ ph©n tÝch, ®¸nh
gi¸, kÕt luËn viÖc sö dông c¸c nguån lùc tµi chÝnh trong tµi trî, kh¶ n¨ng sinh
lêi, kh¶ n¨ng hoµn tr¶ nî, kh¶ n¨ng øng phã tríc thö th¸ch trong qu¸ tr×nh
®a dù ¸n ®Çu t vµo thùc hiÖn.
XÐt vÒ ph¬ng ph¸p thÈm ®Þnh dù ¸n ®Çu t ngêi ta cã thÓ ¸p dông ba
ph¬ng ph¸p c¬ b¶n:
- Ph¬ng ph¸p ph©n tÝch so s¸nh: §©y lµ ph¬ng ph¸p ®îc sö dông nhiÒu
nhÊt. Ngêi ta so s¸nh c¸c chØ tiªu kinh tÕ kü thuËt ghi trong dù ¸n ®Çu
t víi c¸c tµi liÖu; c¸c ®Þnh møc kinh tÕ kü thuËt hiÖn hµnh; c¸c tiªu
NguyÔn ViÖt Hïng NH- 41D
- 20 -
- Xem thêm -
.PDF 
100 
386 
79 
